国家外汇管理局关于完善外商直接投资外汇管理工作有关问题的通知
国家外汇管理局关于完善外商直接投资外汇管理工作有关问题的通知
汇发[2003]30号
2003年3月3日
国家外汇管理局各省、自治区、直辖市分局、外汇管理部，深圳、大连、青岛、
厦门、宁波市分局;各中资外汇指定银行总行：
为适应国际投资新趋势，多渠道引进外资，不断完善外商直接投资外汇管理，进
一步改善外商投资环境，现就外商直接投资外汇管理工作有关问题通知如下：
一、 外国投资者账户和出资管理
1、 外国投资者未在境内设立外商投资企业，但在境内从事直接投资或从事与
直接投资相关的活动，可向投资项目所在地外汇局申请，以该投资者名义开立外国
投资者专用外汇账户。
只允许外国投资者在一家银行开立一个多币种专用外汇账户，经外汇局批准的除外
。该账户根据用途分为以下四类：
(1) 投资类账户。外国投资者在境内承包工程、合作开采、开发、勘探资源
以及从事创业风险投资的，在领取非法人营业执照后，可申请开立该账户，用于存
放与支付有关的外汇资金。
(2) 收购类账户。外国投资者拟在境内设立外商投资企业，如前期需在境内
收购土地使用权及附着不动产、机器设备或其他资产等，在资产收购合同生效后，
可申请开立该账户，用于存放与支付外汇收购款项。
(3) 费用类账户。外国投资者拟在境内设立外商投资企业，如前期需进行市
场调查、策划和机构设立准备等工作，在其领取工商行政管理部门发给的公司名称
预先核准通知书后，可申请开立该账户，用于存放与支付有关的外汇资金。
(4) 保证类账户。外国投资者向境内投资之前，如按照有关规定及合同约定
需向境内机构提供资金保证，在合同约定的时限内，可申请开立该账户，用于存放
与支付外汇保证资金。外国投资者申请开立专用外汇账户，须向外汇局提交能够证
明其投资活动真实性、合法性的材料，由外汇局核定有关账户的最高限额、存续期
限、收支范围等事项，并进行日常监管(见附件1)。外国投资者专用外汇账户内
资金应以现汇汇入，不得以现钞存入。账户内资金的结汇和划转须逐笔经外汇局核
准(见附件2、3)。
对收购类、费用类、保证类外国投资者专用外汇账户，若外国投资者在境内成立外[page]
商投资企业，上述账户资金余额可转入企业资本金账户，从上述账户结汇与划转的
资金均可凭外汇局开立的相应核准件作为外方出资并办理验资手续;若未在境内成
立外商投资企业，外国投资者可凭外汇局开立的相应核准件办理未使用资金的购付
汇及将该笔资金汇出境外的手续。
2、 外国投资者以开立于经中国人民银行批准经营离岸业务的外汇指定银行的
离岸账户中的资金向境内外商投资企业出资的，外汇资金由离岸账户向企业资本金
账户的境内划转无须经外汇局核准。但在外商投资企业办理验资询证手续时，汇入
银行应在银行询证函回函上对该笔资金注明“离岸资金”的字样。
外国投资者以境内非居民个人现汇账户中的外汇资金向外商投资企业出资的，外汇
局审核其提交的有关材料无误后，开立相应的资本项目外汇业务核准件(见附件4
)，银行凭以办理该笔资金由非居民个人现汇账户向外商投资企业资本金账户的境
内划转业务，企业凭以办理验资询证及外资外汇登记手续。业务量大的外汇分局在
报经总局批准后，可将上述资金划转业务的审核权授予外汇指定银行，由外汇指定
银行履行审核、统计、监测、报备等相应职责。被授权的外汇指定银行应当内控制
度严密、近三年内无重大外汇违规记录。在外商投资企业办理验资询证手续时，汇
入银行应在银行询证函回函上对该笔资金注明“非居民个人境内划转”的字样。
3、 外国投资者除能够以可自由兑换货币、进口设备及其他物料、无形资产、
人民币利润等方式出资外，经外汇局核准，还可以下列方式作为向外商投资企业的
出资：
(1) 外商投资企业将发展基金、储备基金(或资本公积金、盈余公积金)等
转增本企业资本;
(2) 外商投资企业的未分配利润、应付股利及其项下的应付利息等转增本企
业资本;
(3) 外商投资企业外方已登记外债本金及当期利息转增本企业资本;
(4) 外国投资者从其已投资的外商投资企业中因先行回收投资、清算、股权
转让、减资等所得的财产在境内再投资。
外国投资者以上述方式出资的，外汇局审核其提交的材料无误后，开立相应的资本
项目外汇业务核准件(见附件5、6)，银行凭以办理有关的境内划转业务，企业凭[page]
以办理验资询证及外资外汇登记手续。
4、 外国投资者及投资性外商投资企业收购境内企业股权的，应当依照法律、
法规规定及转股双方合同约定，支付股权购买对价(即外方为购买中方股权而支付
给中方的代价，其形式可为外国投资者及投资性外商投资企业的自有外汇资金、从
境内其所投资的其他外商投资企业获得的人民币利润或其他合法财产)，并自行或
委托股权出让方到股权出让方所在地外汇局办理转股收汇外资外汇登记。股权购买
对价为一次性支付的，转股收汇外资外汇登记应在该笔对价支付到位后5日内办理
;股权购买对价为分期支付的，每期对价支付到位后5日内，均应就该期到位对价
办理一次转股收汇外资外汇登记。
外国投资者在付清全部股权购买对价前，其在被收购企业中的所有者权益依照其实
际已支付的比例确定，并据此办理相关的转股、减资、清算及利润汇出等外汇业务
。
外汇局审核外国投资者提交的材料无误后，为其办理转股收汇外资外汇登记并出具
相关证明(见附件7)。转股收汇外资外汇登记证明是证明外方股权收购对价已到
位的有效文件，也是被收购企业办理外资外汇登记的重要依据。各分局、外汇管理
部应当按照新的“外资外汇登记情况报告”(见附件8)格式，将转股收汇外资外
汇登记数据(包括登记份数与金额)与其他类型外资流入登记数据一同汇总，逐月
上报总局。原“外资外汇登记情况报告”格式自本通知生效之日起停止使用。
5、 非投资性外商投资企业依照对外贸易经济合作部与国家工商行政管理总局
联合发布的《关于外商投资企业境内投资的暂行规定》在境内投资设立或收购企业
，被投资企业如不含外国资本，可不办理外商投资企业外汇登记和验资询证、外资
外汇登记手续。外汇局凭工商行政管理部门向被投资企业核发的加注了“外商投资
企业投资”字样的《企业法人营业执照》，对被投资企业在举借外债方面视同外商
投资企业进行管理。
外汇局不得批准非投资性外商投资企业与其所投资企业之间、非投资性外商投资企
业的不同所投资企业之间外汇资金的境内划转。如遇特殊情况、确需进行此类境内
划转的，各分局、外汇管理部应当上报总局。[page]
6、 外国投资者出资比例低于注册资本25%的境内企业，应当凭外经贸部门核
发的加注了“外资比例低于25%”字样的外商投资企业批准证书和工商行政管理部
门核发的加注了“外资比例低于25%”字样的外商投资企业营业执照，办理外商投
资企业外汇登记，并依据有关规定办理验资询证及外资外汇登记手续。
二、 外商投资企业验资询证及外资外汇登记
外商投资企业验资询证与外资外汇登记工作中有关问题按如下原则办理：
1、 外国投资者设立外商投资企业缴付的外汇资本金超过核定的企业资本金账
户最高限额时，若超额部分资金不超过企业外汇资本金账户最高限额的1%，且绝
对数额不超过等值1万美元，外汇局可按实际入账金额为其办理验资询证及外资外
汇登记。
因企业资本增值，外国投资者向该企业参股投资时所支付的超过其参股比例与企业
注册资本的乘积的外汇溢价部分的金额，应计入企业资本金账户的最高限额内，超
过限额的外汇资金入账仍按前款所述原则办理。
2、 外国投资者以实物出资的外商投资企业委托会计师事务所向外汇局询证时
，若商检部门价值鉴定机构对出资实物的价值鉴定金额与进口货物报关单金额不一
致，外汇局应以商检价值鉴定金额为准，为其办理验资询证与外资外汇登记。
3、 外国投资者仅以无形资产出资的外商投资企业委托会计师事务所向外汇局
询证时，应将该项无形资产出资在外方出资情况询证函所附出资情况明细表中列明
，外汇局凭以办理无形资产出资外资外汇登记，并在外方出资情况询证函回函中注
明：“该外方无形资产出资已登记，登记编号××××××。本回函仅具有证明其
已登记的效力。”
4、 因外方溢价投资、参股、实物出资价值鉴定金额大于海关报关金额，因汇
率变动或其他类似原因造成外商投资企业实际出资大于注册资本的，应如实登记企
业的注册资本及其资本溢价投入后的企业实际出资。
5、 “三来一补”企业转型投资委托会计师事务所向外汇局询证的，需向外汇
局提交有关材料，外汇局经审核确认该转型投资的设备系进口货物且并未对外付汇
后，可根据其商品价值鉴定书列示的金额，出具外方出资情况询证函回函，并办理[page]
外资外汇登记手续(见附件9)。
6、 外商投资企业的外国投资者与其境外投资款缴款人名称不一致的，外汇局
可为其办理验资询证与外资外汇登记，同时应在外方出资情况询证函回函中注明“
缴款人与投资人不一致”的字样。
7、 为便于对资本项目外汇业务核准件进行异地查询，外汇局为外商投资企业
开立资本项目外汇业务核准件时，均应注明有关业务的联系人及联系电话。
8、 外汇局如发现外汇指定银行存在私自为企业开立账户、资本金超限额入账
等违反账户管理规定的，应依照《境内外汇账户管理规定》的规定进行处罚。
如发现企业伪造或变造资本项目外汇业务核准件、外汇局或外汇指定银行回函、货
物进口报关单等凭证或资料的，应将有关材料移交司法机关处理。
在会计师事务所向企业出具验资报告后，如外汇局发现会计师事务所未办理或未按
规定程序办理验资询证，应责令会计师事务所补办验资询证手续，并将其违规行为
通报所在地注册会计师协会。在所在地注册会计师协会作出正式处罚决定之前，不
再受理其新的验资询证业务;对经处理后再次违反规定的会计师事务所，各分局、
外汇管理部应将名单上报总局，由总局在国家外汇管理局网站和其他媒体上公开披
露，并建议企业谨慎选择会计师事务所。未办理或未按规定程序办理验资询证的会
计师事务所在补办有关手续时，如外汇局发现会计师事务所出具的验资报告系虚假
验资报告，应将有关资料移交司法机关处理，并通报所在地工商行政管理部门。
三、 外商投资企业减资管理与部分管理业务的调整
1、 外商投资企业减少外国投资者投入资本、涉及购付汇的，外汇局在审核企
业提交的有关材料无误后，开立相应的资本项目外汇业务核准件(见附件10)，外
国投资者凭以办理减资部分资金的购付汇及汇出境外的手续。
外商投资企业为减少账面亏损而发生的减资，或调减的资本为外方尚未投入的，外
汇局不得批准相应减资的部分被外国投资者用于境内再投资或被外商投资企业用于
对外付汇。
2、 外商投资股份有限公司和外资参股基金管理公司的外方出资适用《中华人
民共和国公司法》规定的实缴资本制。两类公司在向外汇局申请开立外商投资企业[page]
资本金账户时，无须提交工商管理部门核发的外商投资企业法人营业执照，外商投
资股份有限公司持外经贸部门颁发的外商投资股份有限公司批准证书，外资参股基
金管理公司持外经贸部门颁发的外商投资企业批准证书和证监会颁发的开业批复，
即可办理有关手续。
外汇局对两类公司开立资本金账户、办理外商投资企业外汇登记所要求的其他审核
材料，仍按其有关规定执行。
3、 外汇局在办理外汇业务过程中需审核外商投资企业验资报告的，凡验资报
告为2002年5月1日后出具的，应同时审核相关外方出资情况询证函回函;在办理外
汇业务过程中需审核外商投资企业审计报告的，凡审计报告为2002年度以后的，应
同时审核该外商投资企业的《外汇收支情况表》。
4、 为进一步提高资本金结汇监管效率、便利企业投资资金运作，现将《国家
外汇管理局关于改革外商投资项下资本金结汇管理改革方式的通知》(汇发[2002
]59号)规定的被授权银行资本金结汇操作规程中银行所需审核的材料简化为以下
三种：
(1) 企业的书面申请(注明企业资本金账户账号、到资情况、结汇币种、金
额、用途等);
(2) 企业外汇登记证;
(3) 视情况要求补充的其他材料。
其他审核要求仍按《国家外汇管理局关于改革外商投资项下资本金结汇管理方式的
通知》(汇发[2002]59号)的有关规定和操作规程执行。
5、 中外合作企业以固定资产折旧款或无形资产摊销款支付外方先行回收投资
款(包括固定回报)的，《资本项目外汇管理业务操作规程》(汇发[2001]38号)
中有关“担保函”的审核改按以下规定执行：
(1) 如合作企业有债务(银行贷款或外方股东贷款)，外方投资者应提供在
中国境内设立的外资金融机构出具的相应金额的担保函;
(2) 如合作企业的债务仅为外方股东贷款，外方股东出具的对合作企业债务
无条件承担连带责任的担保函可以代替上述金融机构担保函;
(3) 如合作企业无债务，外方投资者不需提供担保函。
其他审核要求仍按《资本项目外汇管理业务操作规程》的有关规定执行。
四、 其他事项
1、 本通知所称“外汇局”，系指国家外汇管理局与各分局、外汇管理部及其[page]
辖内各支局。
2、 请各分局、外汇管理部将本通知涉及银行操作的以下部分转发辖内外汇指
定银行：
(1) 第一部分“外国投资者账户和出资管理”的第1、2、3条内容，及本通
知相应的附件1至附件6;
(2) 第二部分“外商投资企业验资询证及外资外汇登记”的第1条及第8条
第一款;
(3) 第三部分“外商投资企业减资管理与部分管理业务的调整”的第4条。
3、 本通知自2003年4月1日起施行，实施中如遇问题请与国家外汇管理局资本
项目管理司联系，联系电话：010-68402254。
附件：
1、外国投资者专用外汇账户开立、变更和注销的审批(略)
2、国投资者专用外汇账户(共四类)账户内资金结汇的审批(略)?
3、国投资者专用外汇账户(共四类)资金向外商投资企业资本金账户境内划转
的审批(略)?
4、外国投资者境内非居民个人现汇账户中外汇资金向外商投资企业资本金账
户划转的审批(略)?
5、外商投资企业将发展基金、储备基金(或资本公积金、盈余公积金)、未分
配利润、应付股利及其项下应付利息、外方已登记外债本金及当期利息等转增本企
业资本的审批(略)?
6、外国投资者从其已投资的外商投资企业中因先行回收投资、清算、股权转
让、减资等所得的财产在境内再投资的审批(略)?
7、外国投资者收购中方股权对价的转股收汇外资外汇登记(略)?
8、地区年月外资外汇登记情况报告(格式) (略)?
9、“三来一补”企业转型投资的验资询证审核及外资外汇登记(略)?
10、外商投资企业减少外方注册资本的审批(略)
国家外汇管理局 2003年3月3日 颁布
